动态与公告

中证指数有限公司
 
关于发布上证、中证红利回报指数的公告
 
    为进一步丰富指数体系,为投资者提供新的分析工具和投资标的,上海证券交易所和中证指数有限公司将于 2013 年 3 月 27 日 正式发布上证红利回报指数和中证红利回报指数 ,编制方案见上海证券交易所网站 (www.sse.com.cn) 和中证指数有限公司网站 ( www.csindex.com.cn ) 。

附 1 :
上证红利回报指数编制方案
一、指数名称与代码
指数代码
中文全称
中文简称
英文全称
英文简称
H50019
上证红利回报指数
上红回报
SSE Dividend Return Index
SSE Dividend Return
二、基日与基点
    上证红利回报指数以 2005 年 12 月 30 日 为基日,基日指数 1000 点。
三、指数选样
    1 、样本空间
    满足以下三个条件的上海 A 股股票构成指数样本空间:
    •  过去 3 年连续现金分红,且 上市公司当年分配的现金红利与年度归属于上市公司股东净利润之比不低于 30% ;
    •  过去一年内日均总市值排名在上海 A 股的前 80% ;
    •  过去一年内日均成交金额排名在上海 A 股的前 80% 。
    2 、选样方法
    计算样本空间内各股票 累计分红融资比和过去三年的平均分红融资比,并将上述指标分别 由高到低进行排名,然后将两个指标的排名结果相加,所得和的排名作为股票的综合排名,原则上选取综合排名在前 50 名的股票作为指数样本。
四、指数计算
    上证红利回报指数采用派许加权方法,按照样本股的调整股本数为权数进行加权计算,计算公式为:
    其中:调整市值= ∑ ( 股价×调整股本数×权重上限因子 ) ,调整股本数的计算方法同上证 180 指数。权重上限因子介于 0 和 1 之间,以使单个样本股权重不超过 15% 。指数的修正同上证 180 指数。
五、样本调整
    上证红利回报指数原则上每年调整样本一次,调整生效时间为每年的第一个交易日,特殊情况也进行临时调整。在新一轮样本考察中,首先将不满足以下三个条件的原样本依次剔除:
    ( 1 )过去一年 分配的现金红利与年度归属于上市公司股东净利润之比不低于 30% ;
    ( 2 )过去一年内日均总市值排名落在上海 A 股的前 90% ;
    ( 3 )过去一年内日均成交金额排名落在上海 A 股的前 90% 。
    满足以上三个条件的原样本股仍具有新样本空间的资格。每次样本调整比例一般不超过 20% ,除非因不满足过去一年 分配的现金红利与年度归属于上市公司股东净利润之比不低于 30% 被首先剔除的原样本股票超过了 20% 。


中证红利回报指数编制方案
一、指数名称与代码
指数代码
中文全称
中文简称
英文全称
英文简称
H30073
中证红利回报指数
红利回报
CSI Dividend Return Index
CSI Dividend Return
二、基日与基点
    中证红利回报指数以 2004 年 12 月 31 日 为基日,基日指数 1000 点。
三、指数选样
    1 、样本空间
    满足以下三个条件的沪深 A 股股票构成指数样本空间 :
    •  过去 3 年连续现金分红,且 上市公司当年分配的现金红利与年度归属于上市公司股东净利润之比不低于 30% ;
    •  过去一年内日均总市值排名在全部 A 股的前 80% ;
    •  过去一年内日均成交金额排名在全部 A 股的前 80% 。
    2 、选样方法
    计算样本空间内各股票 累计分红融资比和过去三年的平均分红融资比,并将上述指标分别 由高到低进行排名,然后将两个指标的排名结果相加,所得和的排名作为股票的综合排名,原则上选取综合排名在前 50 名的股票作为指数样本。
四、指数计算
    中证红利回报指数采用派许加权方法,按照样本股的调整股本数为权数进行加权计算,计算公式为:
    其中:调整市值= ∑ ( 股价×调整股本数×权重上限因子 ) ,调整股本数的计算方法同沪深 300 指数。权重上限因子介于 0 和 1 之间,以使单个样本股权重不超过 15% 。指数的修正同沪深 300 指数。
五、样本调整
    中证红利回报指数原则上每年调整样本一次,调整生效时间为每年的第一个交易日,特殊情况也进行临时调整。在新一轮样本考察中,首先将不满足以下三个条件的原样本依次剔除:
    ( 1 ) 上市公司当年分配的现金红利与年度归属于上市公司股东净利润之比不低于 30% ;
    ( 2 )过去一年内日均总市值排名落在全部 A 股的前 90% ;
    ( 3 )过去一年内日均成交金额排名落在全部 A 股的前 90% 。
    满足以上三个条件的原样本股仍具有新样本空间的资格。每次样本调整比例一般不超过 20% ,除非因不满足过去一年 分配的现金红利与年度归属于上市公司股东净利润之比不低于 30% 被首先剔除的原样本股票超过了 20% 。

附 2 :样本股列表
上海证券交易所
中证指数有限公司
2013年3月5日
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