动态与公告

中证指数有限公司
 
关于发布上证红利系列指数的公告
 
    为进一步丰富指数体系,为投资者提供新的分析工具和投资标的,上海证券交易所和中证指数有限公司将于 2012 年 7 月 20 日 正式发布上证 180 红利指数、上证 380 红利指数、上证国有企业红利指数、上证中央企业红利指数、上证民营企业红利指数,编制方案见上海证券交易所网站 (www.sse.com.cn) 和中证指数有限公司网站 ( www.csindex.com.cn ) 。

附件1:
上证 180 红利指数、上证 380 红利指数编制方案
一、指数名称与代码
指数代码
中文全称
中文简称
英文全称
英文简称
000149
上证 180 红利指数
180 红利
SSE 180 Dividend Index
SSE 180 Dividend
000150
上证 380 红利指数
380 红利
SSE 380 Dividend Index
SSE 380 Dividend
二、基日和基点
    上证 180 红利指数、上证 380 红利指数的基日为 2004 年 12 月 31 日 ,基点均为 1000 点。
三、样本选取方法
    上证 180 红利指数
    1 、样本空间
    满足以下条件的上海 A 股股票构成上证 180 红利指数的样本空间:
    •  上证 180 指数样本股
    •  过去 2 年连续现金分红
    •  过去 2 年每年的税后现金红利均大于 0 ,且过去 2 年的平均税后现金股息率大于 1% 。
    2 、选样方法
    将样本空间中的股票按照过去 2 年的平均税后现金股息率由高到低排名,选取排名前 30 名的股票作为指数样本。
    上证 380 红利指数
    1 、样本空间
    满足以下条件的上海 A 股股票构成上证 380 红利指数的样本空间:
    •  上证 380 指数样本股
    •  过去 2 年连续现金分红
    •  过去 2 年每年的税后现金红利均大于 0 ,且过去 2 年的平均税后现金股息率大于 1% 。
    2 、选样方法
    将样本空间中的股票按照过去 2 年的平均税后现金股息率由高到低排名,选取排名前 30 名的股票作为指数样本。
四、指数计算
    上证 180 红利指数、上证 380 红利指数计算公式如下:
报告期指数 = Σ ( 股价×调整股本数×股息率调整因子 )/ 基期× 1000 ,
    其中,调整股本数的计算方法同上证全指,股息率调整因子 = 股息率 /( 股价×总股本×自由流通靠档比例 ) 。
五、指数修正
    同上证 180 指数。
六、样本股调整
    上证 180 红利指数、上证 380 红利指数每半年调整一次样本股,实施时间分别为每年 7 月和次年 1 月的第一个交易日,每次调整的样本股数量一般不超过 20% 。
    在年末定期调整时,根据过去 2 年的现金分红和市值数据重新计算股息率排名,并选择样本;在年中定期调整时,调出上证 180 指数或上证 380 指数的样本同时也调出相应红利指数,并按照上次年末定期调整时的股息率排名顺序依次选择仍在上证 180 指数或上证 380 指数中的样本进入相应红利指数。
    当上证 180 指数、上证 380 指数发生样本股临时调整时,将视情况对相应红利指数样本做出调整。

上证国有企业红利指数、上证中央企业红利指数、上证民营企业红利指数编制方案
一、指数名称与代码
指数代码
中文全称
中文简称
英文全称
英文简称
000151
上证国有企业红利指数
上国红利
SSE State-owned Enterprises Dividend Index
SSE State-owned Enterprises Dividend
000152
上证中央企业红利指数
上央红利
SSE Central State-owned Enterprises Dividend Index
SSE Central State-owned Enterprises Dividend
000153
上证民营企业红利指数
上民红利
SSE Private-owned Enterprises Dividend Index
SSE Private-owned Enterprises Dividend
二、基日与基点
    上证国有企业红利指数、上证民营企业红利指数以 2009 年 6 月 30 日 为基日,基日指数 1000 点。上证中央企业红利指数以 2008 年 12 月 31 日 为基日,基日指数 1000 点。
三、指数选样
    上证国有企业红利指数
    1 、样本空间:
    在上海证券交易所上市的实际控制人为国务院国资委、财政部、地方国资委、地方人民政府、地方国有企业的上市公司股票;
    过去两年连续现金分红且每年的现金股息率(税后)均大于 0 ;
    过去一年内日均总市值排名在上海 A 股的前 80% ;
    过去一年内日均成交金额排名在上海 A 股的前 80% 。
    2 、选样方法:
    对样本空间内股票,按照过去两年的平均现金股息率(税后)进行排名,挑选排名最前的 30 只股票组成样本股,但市场表现异常并经指数专家委员会认定不宜作为样本的股票除外。
    上证中央企业红利指数
    1 、样本空间:
    在上海证券交易所上市的实际控制人为国务院国资委以及财政部控股的上市公司股票;
    过去两年连续现金分红且每年的现金股息率(税后)均大于 0 ;
    过去一年内日均总市值排名在上海 A 股的前 80% ;
    过去一年内日均成交金额排名在上海 A 股的前 80% 。
    2 、选样方法:同上。
    上证民营企业红利指数
    1 、样本空间:
    在上海证券交易所上市的实际控制人为境内(包括港澳台)自然人的上市公司股票;
    过去两年连续现金分红且每年的现金股息率(税后)均大于 0 ;
    过去一年内日均总市值排名在上海 A 股的前 80% ;
    过去一年内日均成交金额排名在上海 A 股的前 80% 。
    2 、选样方法:同上。
四、指数计算
    上证国有企业红利指数、上证中央企业红利指数、上证民营企业红利指数计算公式如下:
报告期指数 = Σ ( 股价×调整股本数×股息率调整因子 )/ 基期× 1000 ,
    其中,调整股本数的计算方法同上证全指,股息率调整因子 = 股息率 /( 股价×总股本×自由流通靠档比例 ) 。
五、样本调整
    上证国有企业红利指数、上证中央企业红利指数、上证民营企业指数原则上每年调整样本一次,调整生效时间为每年的第一个交易日,特殊情况也进行临时调整。在新一轮样本考察中,首先将不满足以下条件的原样本依次剔除:
    ( 1 )实际控制人属性没有发生变化;
    ( 2 )过去一年的现金股息率(税后)大于 0.5 %;
    ( 2 )过去一年内日均总市值排名落在上海 A 股的前 90% ;
    ( 3 )过去一年内日均成交金额排名落在上海 A 股的前 90% 。
    满足以上四个条件的原样本股仍具有新样本空间的资格。每次调整时,在新样本空间中按照过去两年平均现金股息率(税后)进行排名,挑选排名居前的一定数量的股票组成新样本股。每次样本调整比例一般不超过 20% ,除非因实际控制人属性发生变化或不满足过去一年的现金股息率(税后)大于 0.5% 被首先剔除的原样本股票超过了 20% 。

附件2:样本股列表
上海证券交易所
中证指数有限公司
2012年6月28日
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